Direktinvestering i svenska bostadsfastigheter den 3 april 2017 Direktinvestering i svenska bostadsfastigheter

den 3 april 2017 Vår filosofi Svenska Bostadsfonden köper och äger attraktiva hyreshus som du vill bo i. Jättegrytan, Västervik Fabrikanten, Västervik Fabrikanten, Västervik

Kort fakta om Svenska Bostadsfonden den 3 april 2017 Kort fakta om Svenska Bostadsfonden Grundades 2003 8 fonder med cirka 1 miljard SEK under förvaltning 1503 lägenheter fördelat på 9 orter Sveriges största direktägande fastighetsfond med hyresrätter Förväntad genomsnittlig årlig avkastning 10-15% Tollarp

den 3 april 2017 Kvadratmeterpriser Svenska Bostadsfonden investerar i svenska hyresfastigheter i medelstora tillväxtorter som ger bättre direktavkastning än storstadsområden. Reglerad hyresmarknad ger i princip samma hyresintäkter oavsett ort och läge.

Fondens ledning Advisory Board den 3 april 2017 Carl Rosenblad Ordförande. Grundare, huvudägare och arbetande ordförande i Consilium AB (publ) som är noterat på Stockholmsbörsens småbolagslista. Lars Swahn VD och ledamot. Under 1980-talet grundare och VD i London & Stockholm Properties Ltd i England. Under 90-talet grundare, VD och numera styrelseledamot i rederiet SRAB Shipping AB (publ), noterat på First North. Per-Åke Eliasson Ledamot. Under drygt 25 år VD för det kommunala bostadsbolaget Tyresö Bostäder AB med över 3 000 lägenheter jämte intressebolaget och shoppingcentrumet Fastighets AB Tyresö Centrum. Dessförinnan ekonomichef för Nackahem AB. Anna-Britta Bergman Ekonomichef. Tidigare arbetat som CFO/koncernekonomichef för AB Havsfrun och KIBI Software Solutions. Tommy Persson Fastighetschef. Tidigare arbetat i Sundbybergs kommunala fastighetsbolag som marknads-områdeschef. Dessförinnan på SSF Real Estate AB som fastighetschef. Anders Säfwenberg Förvaltningschef. Erfarenhet som administrativ/finansiell chef i ett flertal bolag inom industri/finans/detaljhandel, bl.a. Autoliv och IKEA. Advisory Board Lars Vigerland Carl-Johan Åberg Ekonomie doktor och lektor i företagsekonomi med inriktning mot fastighetsekonomi vid Stockholms Universitet. Docent i Nationalekonomi vid Stockholms Universitet. Tidigare bl.a. statssekreterare i Utrikesdepartementet samt före detta VD för 1-3 AP-Fonden. Peter Ahlås Ansvarig för företagets relationer med brittiska investerare. Tidigare styrelseordförande i HSBC Shipping Services Ltd och styrelsemedlem i HSBC Insurance Brokers Ltd. Verksam i London, inom sjöfart och internationell försäkring sedan 1972. Mats Andersson VD för Anticimex mellan 1996-2003. Under hans period ökade Anticimex omsättning från 300 MSEK till 1 100 MSEK. En del av Anticimex konsultverksamhet består av att erbjuda teknisk besiktning på fastigheter.

Varför investera i hyresfastigheter? den 3 april 2017 Varför investera i hyresfastigheter? Befolkningsutveckling 1997 – 2007 1,9 till 30 % - 4,8 till 1,8 % - 46,9 till - 4,9 % Källa: Arena för tillväxt, SCB Att äga fastigheter är en beprövad och framgångsrik investeringsstrategi (som används av försäkringsbolag och pensionsförvaltare) Ingen koppling till aktiemarknaden. Hyresgäster behöver boende även i lågkonjunktur. Hyresfastigheter har lägre risk än andra fastighetsslag så som bostadsrätter, kontors- eller handelsfastigheter. Stabilt kassaflöde.

Varför investera i Svenska Bostadsfonden? den 3 april 2017 Varför investera i Svenska Bostadsfonden? Direktinvestering i bostadsfastigheter till en begränsad kapitalinsats. Stordriftsfördelar. Investerarna delar på kostnader för fastigheternas drift. Enkelhet. Investeraren behöver ej förvalta fastigheterna själv. Investeraren erhåller plats i Svenska Bostadsfondens bostadskö. Svanen – Tuppen, Västervik Jätten, Kalmar

Risk / avkastning 20 års period den 3 april 2017 Risk / avkastning 20 års period Gyllebo, Hörby I ovanstående diagram illustreras den risknivå Svenska Bostadsfondens placeringsinriktning har i jämförelse med andra typer utav investeringar. Statistiken härstammar från åren 1984-2007, Källa: SFI/IPD Swedish Property Data Bank. Ekorren, Tollarp

Utveckling av 100 tkr 1983-2008p den 3 april 2017 Källa: SFI/IPD Swedish Property Data Bank och OMX Stockholmsbörsen Källa 2008: Svenska Bostadsfonden Management AB prognos

Räkneexempel Hur skapar fonden sin avkastning? den 3 april 2017 Räkneexempel Hur skapar fonden sin avkastning? Fastighetspris 100 000 tkr Eget kapital 30 000 tkr Banklån 70 000 tkr, ränta 6 % Hyresintäkter +10 000 / år Räntekostnad, 6 % (70 000 x 6 %) -4 200 / år Driftskostnad -4 500 / år Överskott +1 300 / år Värdeökning, 2,25 % (100 000 x 2,25 %) +2 250 / år Total avkastning eget kapital (1300 + 2250) / 30 000 12 % / år Samtliga belopp är angivna i tkr. Räkneexemplet skall enbart ses som ett illustrativt exempel.

Historisk utdelning för vinstandelslån den 3 april 2017 Förväntad avkastning på insatt kapital Gäller konvertibelt vinstandelslån Historisk utdelning för vinstandelslån    Bolag Startår Slutår  År 1 År 2  År 3 SBF 1 jan 2005 2011  4,6 % 7 %  4 % SBF 2 dec 2005 2012  5 % 4 % SBF 3  jul 2006 2 % * SBF 4  dec 2006  2013  7 % SBF 5  apr 2007  1,5 % SBF 6 aug 2007 2013 SBF 7 dec 2007 2014 * Avkastningen baserad på < 12 månaders investering. ** Bolagens fullständiga namn är: Svenska Bostadsfonden 1 AB, Svenska Bostadsfonden 2 AB, Svenska Bostadsfonden 3 AB, Svenska Bostadsfonden 4 AB (publ), Svenska Bostadsfonden 5 AB (publ), Svenska Bostadsfonden 6 AB (publ), Svenska Bostadsfonden 7 AB (publ). Utdelningarna avser ränteutbetalning via tillgångsslaget vinstandelslån (VAL) eller konvertibelt vinstandelslån (kVAL)

Investeringsprocessen den 3 april 2017 Investeringsprocessen Emission Inköp av objekt Förvaltning av objekt År 6 försäljning Utdelning

Svenska Bostadsfonden [nr] AB Svenska Bostadsfonden [nr] AB den 3 april 2017 Svenska Bostadsfonden [nr] AB Fondstruktur Exempel Svenska Bostadsfonden [nr] AB Investerare Konvertibelt vinstandelslån Investerare Preferensaktie A Investerare Unit Svenska Bostadsfonden Management AB Stamaktier Banklån Fastighets AB - 1 Fastighets AB - 2 Fastighets AB - 3

Räkneexempel Bostadsrättsombildning – Svalan 10, Växjö den 3 april 2017 Räkneexempel Bostadsrättsombildning – Svalan 10, Växjö Köp 11 000 kr / m2 Sälj 15 000 kr / m2 Vinst 4 000 kr / m2 Belåning 70 % Eget kapital (11 000 x 30 %) = 3 300 kr / m2 Total avkastning (4 000 / 3 300) 121 % Vinst Eget kapital Svalan 10 - Bostadsfastighet i Växjö 11 lägenheter 1 000 kvm uthyrningsbar yta Ägs av Svenska Bostadsfonden 1 Köptes maj 2005

den 3 april 2017 Andrahandsmarknad För att säkerställa en korrekt prissättning sker försäljningen via en marknadsplats tillhandahållen av Thenberg & Kinde Fondkommission AB. Investeringens löptid är 6 år. Antaganden och avkastningsprognoser baseras på att innehavet ej avyttras i förtid. Sedan start har endast ett fåtal valt att sälja sin andel i förtid. Arkagården, Kalmar Gyllebo, Hörby

den 3 april 2017 Risker Vakanser – hanteras genom att välja fastigheter i tillväxtorter med liten risk för utflyttning Ökade driftskostnader – kompenseras genom höjda hyror. Räntehöjning – påverkar avkastningen eftersom kostnaderna stiger. För hyresbostäder gäller dock bruksvärdeshyra vilket medger en kostnadskompensation via påföljande hyreshöjning. Korta ränteförändringar kan kontrolleras med räntesäkringsinstrument

den 3 april 2017 Villkor Minsta investeringsbelopp 100 000 SEK (500 000 SEK för UNIT) Värdepapper Konvertibelt vinstandelslån (kVAL), Preferensaktie A eller UNIT (Förlagslån och Preferensaktie B) Ägarregister VPC Courtage 1,5 % Förvaltningsavgift 0,65 % per år på fondens investering Prestationsbaserat arvode 20 % av utdelat kapital över avkastningströskeln (90 dagars SSVX) Kapitalförsäkringsbolag Nordea Life*, Irish Life, Swiss Life*, Royal Skandia*, ANEA & Friends Provident Pensionsstiftelser ANEA & SEB Trygg Liv Pensionstjänst Löptid 6 år Övriga villkor finns beskrivet i prospekt som finns att tillgå på Svenska Bostadsfondens hemsida eller kontor. * Dessa kapitalförsäkringsbolag kräver kunddepå. Mörten, Söderköping Pilgrimen, Söderköping Skidan, Växjö

den 3 april 2017 www.svenskabostadsfonden.se