VÄLKOMNA ! Aktiesparträff 25 mars Glen Nilsson, CFO

Aktiesparträff med Systemair Agenda: Så började det… Allmänt om koncernen Produkter,produktion Viktigare händelser Finansiell information Strategier Att lyckas med förvärv Frågor –avbryt gärna

Så började det….. med en rund kanalfläkt……

Den raka vägen…  

Systemair AB – Skinnskatteberg Grundat 1974 HK för Systemair Ca 450 anställda 40% är kvinnor 50 000 m2 ISO certifierat

Bättre luft inomhus Bra inomhusluft ger bättre hälsa och ökar produktiviteten.

Ägarstruktur Systemair AB 55 dotterbolag Gerald E. 100% ebmpapst GmbH,100% Färna Invest AB 42,3% ebmpapst AB 21,3% Lannebo 7,4% Ca 4300 Övr. 24,5% Systemair AB Odin 2,4% Alecta 2,1% 55 dotterbolag

Business- and Production Boards Systemairs organisation Koncernledning Group Staff Business- and Production Boards for subsidiaries in….. Nordic countries Western Europe Eastern Europe/CIS North America World rest

Koncernens produkter Don Sinus Luftridå Portier Luftridå Corint Kanalfläkt Brandgasfläkt Energiåterv. aggregat Rotovex Fläktvärmare

Systemair – en global koncern Systemairbolag i 38 länder Produktion Säljbolag Rep.kontor 1 950 anställda 12 fabriker Ca 170 000 kvm produktionsyta

Produktionsenheter Totalt 170 000 m2 Skinnskatteberg, HQ Tyskland Slovakien Kanada Spanien Norge Skinnskatteberg, HQ Purpose: To show that we have big production capacity Speakers notes Our main factories are …...   Extra facts - To be used if needed Systemair/Sweden/Skinnskatteberg. Systemair main production facility Production: BPR and heating products (mainly air curtains). (BPR = Fans + AHU) Totally ~310 employees. ~230 directly involved in the production Systemair/Germany/Windischbuch Assembly of the “German product range” Roof fans, Axial fans, MUB and AHU Fantech/Canada/Bouctouche (Province New Brunswick) Production of our North America product range – Fans and residential AHU ~100 employees VEAB/Sweden/Hässleholm Production of (electrical) duct heaters (circular and rectangular) Systemair/Denmark/Hasselager (close to Århus) Production of Central AHU (Big AHU) Systemair/Norway/DAL (Close to Oslo) Production of Central AHU (Big AHU) for the Norwegian market Hässleholm Slovenien Danmark Tyskland Litauen

Varumärken inom koncernen Ventilationsprodukter Fläktar, Värmeväxlare, Aggregat, Don Luftridåer, Värmeprodukter Fläktar, Värmeväxlare

Viktiga händelser under året Invigning av ny anläggning i Indien Megcool Industries Malaysia förvärvades i maj, nu till större lokaler Tillgångarna i Emerson Ventilation Products förvärvades i maj Byggstart av ny produktions- anläggning i Litauen

Intressanta order under året 328 tunnelfläktar till italiensk motorväg, värde drygt 30 Mkr Genombrottsorder i Indien – ca 5,5 Mkr. Delhis internationella flygplats, ny terminal

Systemairaktien

Omsättning – geografisk fördelning MSEK Maj-jan 08/09 Förändr. Av total Norden 685 1% 27% Västeuropa 855 26% 34% Östeuropa & OSS 637 -1% 25% Nordamerika 203 10% 8% Övriga marknader 161 48% 6% Totalt 2 541 11% 100%

Nettoomsättning Q1, Q2, Q3 MSEK 1000 06/07 800 07/08 600 08/09 400 200 Q1 maj-juli Q2 aug-okt Q3 nov-jan

Resultaträkning 9 mån MSEK 08/09 Jmf förra året maj-jan Nettoomsättning 2541 +11% Rörelseresultat (EBIT) 316 -1% Resultat efter finansiella poster 280 +-0% Resultat efter skatt 224 +13%

Nyckeltal Maj - jan 08/09 07/08 Tillväxt, % 11,0 14,0 12% Mål Tillväxt, % 11,0 14,0 12% Rörelsemarginal, % 12,4 13,9 10% Vinstmarginal, % 11,0 12,2 Avkastn.syssels.kapital, % 25,2 25,4 Avkastn.eget kapital, % 30,5 33,6 Soliditet,% 41,6 36,7 30% Investeringar, Mkr 135,4 101,8 Avskrivningar, Mkr 59,9 54,7 Medeltal anställda 1951 1756

Balansräkning MSEK 09.01.31 08.01.31 Goodwill 167 95 Anläggningstillgångar 982 815 Varulager 588 513 Kortfristiga fordringar 812 666 Likvida medel 93 78 Summa tillgångar 2 476 2 071 Eget kapital 1 030 764 Långfristiga skulder 93 70 Räntebärande skulder 817 791 Ej räntebärande skulder 535 448 S:a eget kapital och skulder 2 476 2 071

Kassaflödesanalys MSEK Maj-jan Maj-jan Kassaflöde 08/09 07/08 Från löpande verksamheten 298 288 Förändring av rörelsekapital -52 -143 Från investeringsverksamheten -135 -102 Från finansieringsverksamheten -151 -28 Likvida medel vid periodens slut 93 78

Marknader Q3 Regelbunden försäljning i 65 länder på 5 kontinenter Övriga 6% (5) Nordamerika 8% (8) Västeuropa 34% (30) Östeuropa + OSS 25% (28) Norden 27% (29) Regelbunden försäljning i 65 länder på 5 kontinenter

Strategi Egen försäljningsorganisation Fortsatt etablering på nya marknader Utveckla nya produkter Energisnåla lösningar

Tillväxt varje år sedan 1974 3 092 3 500 2 664 3 000 2 321 2 500 1711 1 890 1 685 1590 MSEK 2 000 1 235 1 013 1 500 1 000 500 99/00 03/04 07/08 Och vi tänker fortsätta att växa…

Strategi - tillväxt Fortsatt satsning Asien, rekryteringar o nya fabriker Ny fabrik i Litauen Samordning logistik och produktion i Kansas city, USA Kontinuerlig bearbetning av installatörer, distributörer, konsulter

Integration av förvärv Lokal ledning Kultur – våra värderingarngar Business boards Production boards Gemensamt affärs- och logistiksystem Egen produktion och försäljning

Tillväxtområden - produkter Lägre energianvändning Kompaktaggregat Riskminimering Brandskyddsventilation Tunnelventilation 400 nya produkter i exportkatalogen (2400 produkter i lager)

Konkurrensfördelar Produktutveckling R&D Produkter lämpliga för ROT-sektorn Hög produkttillgänglighet Samordnad logistik Koncerngemensamt affärssystem

Stark affärsmodell Luftridåer Tillverkning i 13 specialiserade produktionsanläggningar Försäljning via egna säljbolag i 38 länder Synergier Högre marginaler Luftridåer

Förväntad position i framtiden Om vi inte gör någonting Tillväxt? Förväntad position i framtiden Omsättning Förvärv och allianser Effektivare marknadsför Idag Produkt- utveckling Om vi inte gör någonting Tid