Hitta Kursvinnare? Vad bestämmer marknadens riktning?

En presentation över ämnet: "Hitta Kursvinnare? Vad bestämmer marknadens riktning?"— Presentationens avskrift:

1

2 Hitta Kursvinnare? Vad bestämmer marknadens riktning?
Fundamental Analys Teknisk Analys Psykologi

3 HITTA KURSVINNARE – PRAKTISK HANTERING

4 Dagens målsättning Deltagarna skall ha fått en god inblick och förståelse hur Hitta Kursvinnare kan användas. Deltagarna ska kunna göra en korrekt Teknisk analys. Deltagarna ska förstå modulen Fundamental analys. Deltagarna ska kunna avgöra när köp och säljsignaler infaller. 6. Deltagarna skall förstå hur man kan använda stoploss Deltagarna skall förstå vikten av att använda sig av en strategi vid handel med aktier.

5 Börskrascher

6 Definitioner Fundamental analys: Baseras på ekonomisk statistik och ekonomiska fakta. Grunden för konjunkturbedömning och företagsvärdering. Tekniska analys: Baseras på historiska kursrörelser för att definiera trender och formationer. Dessa trender och formationer används sedan för att bedöma framtida rörelser.

7 Fundamental Analys - Prognos om fem år.
Studera företagets historiska försäljningsutveckling Studera företagets historiska vinstutveckling Lönsamhetsanalys och vinstprognos Utdelningsprognos P/E talsprognos Kursprognos Kursintervall, riskbedömning och avkastning

8 Målsättning med analysen
Identifiera och analysera stabila och välfungerande bolag Avkastningen skall kunna gå upp 100 % på fem år Börsutveckling + direktavkastning

9 Lämpliga bolag att analysera
Stabil försäljningstillväxt senaste fem åren (15% /år) Stabil vinsttillväxt de senaste fem åren (15% /år) Börsnoterade de senaste fem åren Goda utsikter att öka vinsten per aktie

10 HITTA KURSVINNARE – Modulen FA

11 Beslut ”Normal” Beslutsprocess Externa analyser Dagspress Investerare
Mäklare Television Rapporter Fackpress Manus: Bilden visar hur mycket information som kan behövas läsas och analyseras vid användning av fundamental analys. Gå igenom de olika beslutsunderlagen först Förklara till sist risk (vilken risk vill kunden ta) och likviditet (hur mycket kapital har kunden) Teknisk analys Omvärld Risk Likviditet 11

12 Ny beslutsprocess Beslut Investerare Risk Likviditet Teknisk analys

13 Teknisk Analys Vad bestämmer marknadens riktning ? Fundamental Analys
Psykologi

14 Förväntad avkastning Totalt 6- 9 % + +
Förväntad avkastning är den utveckling som är realistisk att förvänta sig vid en placering Förväntad avkastning byggs upp av tre grundstenar Totalt 6- 9 % Inflation – är en urholkning av köpkraften, saker kostar mer att köpa i framtiden. Realränta – avkastningen på räntesparande efter avdrag för inflation Riskpremie – Hur mycket vill marknaden ha betalt för att vilja investera beroende på risknivå. 2-3 % 1-2 % 3-4 % Inflation Realränta Riskpremie + + 14

15 Teknisk Analys Vilka använder TA ? Fonder Försäkringsbolag
Banker, svenska som utländska Tradingavdelningar i företag

16 Seglar du utan sjökort?

17 Grunder Identifiera trenden Stöd Motstånd
Trendbrott ( Köp o Säljsignaler )

18 Olika diagramtyper Linjediagram Stapeldiagram Candlestick

19 Linjediagram

20 Stapeldiagram

21 Candlestick

22 Trender Positiv trend = högre bottnar + högre toppar
Negativ trend = lägre bottnar + lägre toppar

23 Trender

24 Trender

25 Kanaler och trender Parallell till trendlinjer skapar kanalen
Vi behöver tre punkter för att dra trendlinjen Uppåtriktad trendkanal Nedåtriktad trendkanal Manus: Förklara hur trendkanaler byggs upp.

26 Uppåtriktad trendkanal

27 Nedåtriktad trendkanal

28 Stöd Horisontell linje Binder ihop flera bottnar på samma nivå
Skall brytas uppifrån ” Studsmatta ”

29 Stöd

30 Motstånd Horisontell linje
- Binder ihop flera bottnar eller toppar på samma nivå Skall brytas underifrån - ” Tak ”

31 Stöd och motstånd

32 Motstånd blir stöd När vi bryter en motståndslinje förvandlas denna till en stödlinje ”Tak” förvandlas till ” studsmatta ”

33 Motståndslinje blir stödlinje

34 Motståndslinje blir stödlinje

35 Köp och Säljsignaler Utbrott vid trendlinje Utbrott vid stöd
Utbrott vid motstånd Utbrott vid formationer

36 Köpsignal vid trendlinjen

37 Säljsignal vid stödlinjen

38 Köpsignal vid motståndslinjen

39 Formationer Symmetrisk triangel Rätvinklig triangel Rektangel Flagga
Vimpel (Kil) Bryter i trendens riktning

40 FORMATIONER som skall bryta i trendens riktning

41 Trendföljande indikatorer
Glidande medelvärde – enkelt Enkelt = 14 dgrs glidande medelvärde = summan av de 14 senaste dagarnas slutkurs/14 Två glidande medeltal med olika längd ger bra köp och säljsignaler Köpsignal när det kortare medelvärdet bryter det långa underifrån Säljsignal när det kortare bryter det långa ovanifrån Vanliga glidande medeltal: 7/14/50/200

42 Trendföljande indikatorer
Glidande medelvärde - viktad/enkelt Enkelt = 10dgrs glidande medelvärde = summan av de 10 senaste periodernas värde/10 Två glidande medeltal med olika längd ger bra köp och säljsignaler

43 Glidande medelvärde (MA)

44 Stochastics forts Skala 0-100
Senaste betalkurs i relation till högsta resp lägsta kursen för den period vi valt att studera Stigande trend - senaste betalkursen stänger närmare högsta än lägsta kurs för dagen Vikande trend - senaste betalkurs stänger närmare dagens lägsta kurs Signal när linjerna bryter varandra

45 Stochastic Två grafer - %K och %D
14 perioders %K = (senaste betalkursen-lägsta betalkursen de senaste 14 perioderna)/(högsta betalkursen de senaste 14 perioderna-lägsta betalkursen de senaste 14 perioderna) Skala 0-100 Senaste betalkurs i relation till högsta resp lägsta kursen för den period vi valt att studera Stigande trend - senaste betalkursen stänger närmare högsta än lägsta kurs för perioden Vikande trend - senaste betalkurs stänger närmare periodens lägsta kurs Signal när linjerna bryter varandra

46 STOCHASTIC