Presentation laddar. Vänta.

Presentation laddar. Vänta.

Räkna med pengar Matematiska institutionen Linköpings universitetet 2007-11-13.

Liknande presentationer


En presentation över ämnet: "Räkna med pengar Matematiska institutionen Linköpings universitetet 2007-11-13."— Presentationens avskrift:

1

2 Räkna med pengar Matematiska institutionen Linköpings universitetet

3 Gruppens medlemmar Johan Spann Henrik Tunedal Joakim Tosteberg André Teintang Lowe Thiderman Oscar Tholander

4 Inledning Projektbeskrivning Syfte Frågeställning Metod

5 Aktiekurser Kurserna för två exempelaktier AKTIa.STEXEMa.ST ,222, ,323, ,623, ,523,2

6 Väntevärde AKTIa.STEXEMa.ST -0,2026-1,0846

7 Kovarians

8 Minimal risk

9 Maximal tillväxt

10 Effektiva fronten

11 Akiteportfölj Vi väljer att köpa 10 AKTIa och 5 EXEMa

12 Value at Risk – VaR

13 VaR – Exempel

14 Optioner och hedging

15 Optioner Rätten att köpa/sälja en viss aktie Europeiska/amerikanska

16 Riskmått – Black–Scholes Grekerna –Delta Förutsättningar –Inga transaktionsavgifter –Ingen utdelning –Kontinuerlig ränta

17 Exempel: AKTIa.ST S = dagens kurs: 123,2 kr K = lösenpriset: 125 kr r = STIBOR på 6 månader: 4,8 % T = tid kvar till lösendag: 0,5 år σ = volatilitet för aktien: 0,02561

18 Deltahedging för AKTIa.ST Säljoptionens delta: Δ 1 = -0,2969 Antal aktier: 1 Aktiens delta: Δ aktie = 1 Säljoptioner att köpa:

19 Implementering Visual Basic-kod Power Plus Pro/ExcelReuters 3000 Xtra KalkylKurser Optioner Aktier Formler

20 Resultat och analys Slutprodukt Mindre problem Visual Basic Planering och struktur Övriga kunskaper

21 Kurser Linjär algebra Mer matte? Ekonomitjofs

22


Ladda ner ppt "Räkna med pengar Matematiska institutionen Linköpings universitetet 2007-11-13."

Liknande presentationer


Google-annonser